Курсы инвестиционных советников

Продолжительность

80 академических часов (76 часов — обучение и 4 часа — презентация финансового плана).

Дополнительно 4 академических часа — бесплатное «бонусное» занятие для слушателей и всех выпускников ранее проведенных программ.

Формы обучения, расписание открытых курсов (на территории Института МФЦ)

Вечерняя форма: 18.30-21.30 (или 19.00-22.00), всего 20 занятий (без учета «бонусного» занятия).

Дневная форма: 10.00-17.00, всего 10 занятий (без учета «бонусного» занятия).

Дистанционное освоение (онлайн)

Институт МФЦ обеспечивает возможность онлайн-участия в курсе.

Контроль освоения

1. Тестирование по модулям программы.
2. Итоговая аттестация — разработка слушателем финансового плана клиента или индивидуальной инвестиционной рекомендации.

Учебно-методические материалы

По каждой теме обучения предоставляются учебные презентации, рабочие тетради (кейсы, примеры, контрольные вопросы и т.д.).

Ключевые преподаватели

Смирнова Н.Ю., руководитель программы, независимый финансовый советник, член FPA (Financial Planning Association).

Беляев Н.А., канд. экон. наук.

Кокорев Р.А., канд. экон. наук.

Рудык Н.Б., канд. экон. наук.

Старовойтова О.В., директор департамента налогового планирования и МСФО НП РТС.

Документ об образовании

Удостоверение о повышении квалификации (для слушателей, успешно прошедших итоговую аттестацию).

Преимущества для лучших выпускников (за исключением корпоративного курса)

Прохождение гарантированной стажировки по профилю подготовки.

Методическая поддержка всех выпускников курса

Бесплатное участие в «бонусных» занятиях по актуальным вопросам (как правило, 2-3 раза в год).

Возможность сдачи экзамена для подтверждения квалификации

Выпускники программы могут сдавать экзамен для подтверждения квалификации (получения свидетельства о квалификации) «Специалист по финансовому консультированию» в рамках системы независимой оценки квалификации, в том числе в центрах оценки квалификации (ЦОК), с которыми сотрудничает Институт МФЦ.

Стоимость и скидки

Базовая стоимость обучения составляет 49 500 рублей для одного слушателя. Скидка 10% предоставляется клиентам Института (Учебного центра) МФЦ. Скидка 15% предоставляется студентам вузов. Специальная скидка в размере 20% предоставляется слушателям Института (Учебного центра) МФЦ, проходившим подготовку по программах аттестации и (или) повышения квалификации налоговых консультантов.

Возможность проведения корпоративного обучения

Параметры корпоративного обучения обсуждаются с заказчиком.

1.

Финансовая система государства. Финансы предприятия. Личные финансы.

16

1.1

Государственные и муниципальные финансы.

• Структура государственных финансов: федеральный, региональный, муниципальный бюджеты; консолидированные бюджеты; Пенсионный фонд Российской Федерации; фонды обязательного медицинского, социального страхования.
• Фискальная и денежно-кредитная политика государства. Когда и как государство управляет экономическим ростом, инфляцией, инвестициями? Денежно-кредитная политика и ее влияние на благосостояние человека.

4

Беляев Н. А.

1.2

Корпоративные финансы (финансы предприятия).

• Матрицы McKinsey и БКГ: на каком этапе жизненного цикла находится компания, какое место занимает на рынке? Особенности управления корпоративными финансами для разных жизненных циклов и местоположений на рынке.
• Отчетность компании как отражение финансовой ситуации: баланс, отчет о прибылях и убытках, отчет о движении денежных средств. Анализ структуры активов и пассивов и их динамики. Анализ ликвидности, финансовой устойчивости. Анализ рентабельности, виды рентабельности для разных целей оценки. Анализ денежных потоков компании: операционный, финансовый, инвестиционный. Бюджетирование.
• Оценка перспективности проекта в компании: составление бюджета проекта, расчет окупаемости, анализ доходности.

4

Рудык Н. Б.

1.3

Личные финансы.

• Постановка финансовых целей. Какие цели характерны для каждого жизненного цикла человека? Как правильно поставить цель, какие параметры необходимо учитывать?
• Анализ доходов и расходов, их классификация. Как повысить доходы и снизить расходы, не урезая в удовлетворении потребностей (налоговая оптимизация, банковские карты со специальными опциями, ребалансировка активов и пассивов и др.)?
• Анализ активов и пассивов человека. Как повысить доходность активов и снизить расходы по кредитам?
• Анализ рисков. Как защититься от рисков утраты и ущерба имущества, заболеваний и потери трудоспособности, развода, взыскания, девальвации и прочих непредвиденных ситуаций?
• Подбор инвестиционного портфеля. Как сформировать структуру портфеля под каждую цель, какие классы активов выбрать, как выбрать способ инвестиций в каждый класс активов?
• Пересмотр финансового плана. Как часто его пересматривать и кто это должен делать?

8

Смирнова Н. Ю.

2.

Устройство современного финансового рынка

12

• Регулирование банковского рынка и рынка ценных бумаг.
• Основные участники рынка ценных бумаг: биржа, брокер, управляющая компания, депозитарий, регистратор, регулятор, инвестор. Функции и взаимодействие между ними. Понятие квалифицированного инвестора.
• Защита прав инвесторов.

12

Беляев Н.А., Кокорев Р.А.

3.

Формирование инвестиционного портфеля. Активы для инвестирования, их сочетания и риски.

20

• Определение цели клиента. Оценка толерантности клиента и целей к риску, оценка параметров портфеля под цель.
• Портфельная теория. Efficient frontier. Принципы создания диверсифицированного портфеля. Оценка риска.
• Классы активов, их реакция на различные экономические события, место каждого в портфеле:

• денежный рынок;
• долговой рынок;
• долевые активы;
• недвижимость;
• сommodities;
• деривативы
• альтернативные инвестиции, криптоактивы.

• Способы инвестиций в каждый класс активов, сравнительная характеристика:

• денежный рынок: доходные карты, вклады, фонды денежного рынка;
• долговой рынок: брокерский счет, фонды (взаимные и ETF), доверительное управление, структурные продукты, инвестиционное страхование жизни, микрофинансирование, договоры займа и т.д.;
• долевой рынок: брокерский счет, фонды (взаимные и ETF), доверительное управление, структурные продукты, инвестиционное страхование жизни, IPO, стартапы;
• недвижимость: реальные объекты (земля, квартиры, апартаменты, коммерческая недвижимость) и фонды недвижимости, инвестиционное страхование жизни, структурные продукты, кредитные ноты;
• сырье: слитки, монеты, обезличенные металлические счета, фонды, доверительное управление, самостоятельная торговля, структурные продукты, инвестиционное страхование жизни;
• деривативы: прямые инвестиции, фонды, хедж-фонды, доверительное управление;
• альтернативные инвестиции: искусство, вино, антиквариат, драгоценные камни и др., формы инвестиций - прямые и через фондовый рынок.

• Построение портфеля из классов активов, выбор способов инвестиций и стратегии.
• Мониторинг портфеля.

20

Смирнова Н.Ю.

4.

Налогообложение и его учет в инвестиционных операциях.

8

4.1

Налогообложение в России.

• Налог на доходы физических лиц (НДФЛ): налоговая база, ставки. Понятие резидентов и нерезидентов.
• Налоги на доходы от инвестиций для разных групп инвестиционных инструментов.
• Налоговые вычеты: стандартные, социальные, имущественные, инвестиционные и профессиональные. Индивидуальный инвестиционный счет.
• Налоговая декларация.
• Налоговые последствия просрочки и неуплаты налога.

4

Старовойтова О. В.

4.2

Налогообложение за рубежом и отдельные вопросы налогообложения в России (в части доходов, полученных за рубежом), отчетность и контроль.

• Налогообложение доходов за рубежом. Избежание двойного налогообложения.
• Технология инвестиций за рубежом: банковский, брокерский счет, инвестиции через страховые компании, прямые инвестиции. Сравнительный анализ с точки зрения налогообложения.
• Репатриация капитала. Особенности налогообложения доходов за рубежом для российских налоговых резидентов. Особенности российского законодательства по противодействию легализации и отмыванию доходов, полученных преступным путем.
• Отчетность по зарубежным банковским счетам и контролируемым иностранным компаниям (КИК) для валютных резидентов Российской Федерации и обмен финансовой информацией в рамках ОЭСР.

4

Смирнова Н. Ю.

5.

Практические вопросы деятельности финансовых консультантов, инвестиционных советников.

16

5.1

Практические подходы к организации бизнеса, маркетинга, работы с клиентами, автоматизации

• Рынок инвестиционных советников в России и его сравнение с другими странами.
• Регулирование деятельности инвестиционных советников в России и его развитие. Стандарты инвестиционного планирования в России и за рубежом.
• Варианты бизнес-модели советника: fee-based, commission-based, mixed - плюсы и минусы.
• Прибыльность бизнеса.
• Варианты поиска клиентов: семинары, вебинары, конференции, рассылки, книги и статьи, активность в СМИ и др. Как создать свой бренд?
• Работа с клиентом: выявление психологического типа клиента, работа с возражениями, работа с негативом, ответственность советника. Структура первой и последующих встреч. Документооборот и раскрытие информации в соответствии с российским законодательством.
• Программное обеспечение для составления личного финансового плана.
• Программное обеспечение для составления инвестиционного портфеля.
• Использование CRM в бизнесе советника.
• Информационные ресурсы, литература для повышения квалификации и ежедневной работы.
• Варианты бизнеса советника (франшиза, собственный бизнес, работа по найму, стажировка и т. д.)

12

Смирнова Н. Ю.

5.2

Особенности деятельности инвестиционного советника.

• Инвестиционный профиль клиента: содержание, особенности для различных типов клиентов, порядок определения и примеры.
• Индивидуальная инвестиционная рекомендация: регуляторные требования, порядок составления и примеры.
• Актуальные вопросы деятельности инвестиционного советника.
• Вопросы по внесению сведений в единый реестр инвестиционных советников.

4

Смирнова Н. Ю.

6.

Финансовая математика для финансового консультанта. Практические примеры расчетов.

4

• Расчет доходности и коэффициента наращения портфеля.
• Определение будущей суммы аннуитета, величины регулярного платежа, необходимой для накопления необходимой суммы денежных средств.
• Оценка доходности потока платежей, оценка стоимости облигации.
• Расчет волатильности портфеля ценных бумаг. Расчет VaR, Expected shortfall применительно к оценке соответствия потерь портфеля предельным потерям инвестора.

4

Беляев Н.А.

7.

Итоговая аттестация — презентация слушателями финансового плана клиента или индивидуальной инвестиционной рекомендации (тип работы выбирается слушателем по согласованию с руководителем итоговой работы).

4

Смирнова Н. Ю.,

Беляев Н. А.

Итого

80

Дополнительное бесплатное «бонусное» занятие.

Тема дополнительного занятия в рамках каждого курса относится к числу наиболее актуальных вопросов из сферы финансового, инвестиционного консультирования.

4

Приглашаются авторитетные эксперты-преподаватели по тематике занятия.