Структура курса

«Основы рынка ценных бумаг»

Программа курса

Тема 1. Инструменты рынка ценных бумаг.

Природа ценных бумаг и их инвестиционные характеристики.

Ценные бумаги денежного рынка (векселя, депозитные и сберегательные сертификаты, чеки).

Инвестиционные инструменты (акции, облигации, конвертируемые ценные бумаги, опционы эмитента).

Именные, предъявительские и ордерные ценные бумаги.

Документарные и бездокументарные ценные бумаги.

Тема 2.Участники рынка ценных бумаг

Эмитенты, их цели и задачи, их классификация.

Инвесторы, их цели и задачи, их классификация.

Инвестиционные посредники: брокеры, дилеры, управляющие.

Тема 3. Инфраструктура рынка ценных бумаг

Учетная система рынка ценных бумаг: регистраторы и депозитарии.

Торгово-расчетная инфраструктура: биржи, клиринговые организации, расчетные организации.

Тема 4. Эмиссионные операции на рынке ценных бумаг

Правовые основы эмиссионной деятельности.

Анализ преимуществ и недостатков привлечения инвестиций с фондового рынка.

Анализ IPO на российском и международном рынке.

Технология эмиссионной операции: определение параметров выпуска, подготовка проспекта ценных бумаг, Размещение.

Взаимодействие эмитента с андерррайтером.

Раскрытие эмитентом информации о ценных бумагах.

Тема 5. Законодательство об акционерных обществах и его влияние на рынок ценных бумаг

Правовой статус акционерного общества.

Виды акций и права акционеров.

Дивиденды в акционерном обществе.

Система управления в акционерном обществе.

Крупные сделки и сделки с заинтересованностью.

Корпоративные конфликты.

Тема 6. Рынок производных инструментов (деривативов)

Доходность и риски при торговли деривативами.

Форвардные контракты.

Фьючерсы.

Опционы.

Свопы.

Тема 7. Портфельный подход к инвестированию

Понятие портфеля ценных бумаг.

Формирования портфеля.

Методы управления портфелем ценных бумаг.

Тема 8. Использование инструментов интернет-трейдинга

Доступ к торгам через WEB- приложения и системы прямого доступа.

Особенности заключения сделок через интернет: анализ преимуществ и недостатков.

Информационные ресурсы торговли, основы анализа.

Тема 9. Институты коллективного инвестирования

Общие принципы коллективного инвестирования.

Понятие паевого инвестиционного фонда (ПИФ).

Виды ПИФов.

Особенности инвестирования через ПИФы.

Другие виды коллективного инвестирования (НПФ, АИФ, управление пенсионными накоплениями и др.).

Тема 10. Регулирование рынка ценных бумаг

Система государственного регулирования рынка ценных бумаг.

Саморегулирование на рынке ценных бумаг.

Защита прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг.

Налогообложение операций с ценными бумагами.